借壳上市,作为一项复杂的交易模式,是在一定的法律环境和市场环境中,与公司相关的不同利益主体之间就上市公司资产、控制权等作出的利益交换和利益安排。借壳上市涉及多方利益主体,主要包括上市公司控股股东、中小股东及交易对方。近两年资本市场并购重组实践的快速发展,尤其是借壳上市及疑似借壳上市案例的大量出现,为本书的研究带来了难得机遇:(1)上市公司并购重组频繁发生;(2)资本市场的信息披露和审核信息的不断公开提供了相关数据及资料的可得性;(3)借壳上市及疑似借壳上市的方案不断创新,为进一步的研究和深入分析提供了很好的案例素材。故笔者在工作之余搜集了大量的实务案例,并穿插在本书各章的内容之中。限于篇幅,本书中所选择的案例仅是实务案例中的一小部分,目的是为了介绍具体的制度。这些案例并没有进行全面的分析,更不是可供读者借鉴的结论性内容。因此在本书的*后,选择了2012-2015年上半年借壳上市的案例目录为附件,作为对本书的补充。
导论
一、借壳上市的发展现状与最新趋势
二、借壳上市交易中的利益博弈与监管难题
三、借壳上市监管的研究意义与研究方法
四、本书结构与主要内容
第一章借壳上市的基础理论与实践
第一节借壳上市的内涵
一、概念拆解与辨析
二、现行规定及其模糊性
第二节借壳上市的类型及区分意义
一、净壳上市和实壳上市
二、现金借壳和发股借壳
第三节借壳上市的动机与功能
一、借壳上市的动机
二、借壳上市的功能
第四节借壳上市的流程
一、审核前的流程
二、审核流程
三、要约收购义务的豁免流程
四、股权过户登记
第二章境内外借壳上市监管制度比较研究
第一节借壳上市监管的必要性
第二节我国借壳上市监管制度演进史
一、借壳上市监管制度萌芽期
二、借壳上市监管制度发展期
三、小结
第三节美国借壳上市的监管制度
一、借壳上市的定义
二、借壳上市的监管制度
第四节我国香港地区借壳上市的监管制度
一、借壳上市的定义
二、借壳上市定义相关的其他制度
三、借壳上市的监管制度
第三章借壳上市的认定标准
第一节关于“控制权变更”的认定
一、控制权
二、控制权变更
第二节关于“收购人及其关联人”的认定
一、收购人及其一致行动人的认定
二、关联人的认定
第三节关于“购买”的认定
一、购买
二、构成购买的实质性行为
第四节关于“l00%指标”的计算标准及计算方法
一、数量指标:100%
二、计算标准:资产总额
三、计算方法
第五节关于“借壳上市完成”的认定
第四章借壳上市的交易难点与监管重点
第一节借壳上市监管的规则体系
一、法律层面
二、行政法规层面
三、规章层面
四、规范性文件及其他
第二节借壳上市中“取得上市公司控制权”的监管要求
一、收购的定义
……
第五章借壳监管与规避借壳的博弈
第六章构建借壳上市的平衡监管体系
附录:2012年至2015年上半年的借壳上市交易名单
后记
《难能最是得从容:汪曾祺谈人生》内容简介:汪曾祺的一生“随遇而安”“自得其乐”,被誉为“抒情的人道主义者”,“人间送小温”
社会主义经济论稿 内容简介 本书是在60年代受中共中央委托所写的一本没完成的社会主义政治经济学,核心内容是系统地批判了传统的计划管理体制,以*小的费用取得*大的...
《大脑训练手册》内容简介:如何才能从“根源”上让大脑更好使?改变思维方式是否可以创造梦想的生活?大脑如何才能真正改变其工作
广告不是一幅幅静止、孤立的创意作品,而是以品牌建设和市场营销为目标的传播运动。赢得中国艾菲奖的广告案例是精彩和经典的,为成功的广告案例喝彩是一种快乐;分享这些经...
谭崇台经济文选 本书特色 《谭崇台经济文选》是中国时代经济名家经典文丛之一。谭崇台经济文选 内容简介 本书为《中国时代经济文丛》之一。书中,作者谭崇台教授从发展...
《微博营销》内容简介:循着微博的发展脉搏,本书内容分为取势、优术、明道、持戒、觉远五篇。所谓“知晓天下大势,才好谋定而后动
经济学入门 本书特色 《经济学人》编辑。过去20年一直从事金融和经济报道。其中11年在《华尔街日报》工作,还曾供职于加拿大《金融邮报》和《环球邮报》。伊普经常接...
税收政策对跨国公司国际直接投资决策的影响 内容简介 本书采用的研究方法主要有:通过文献阅读法归纳出税收政策对FDI决策影响的几个主要方面;从传统经济学的角度出发...
光电帝国:电力发展史上的巨人和他们的战争 本书特色 一个电气化的伟大梦想,一部发电交错的恢弘史诗,三位点亮世界的电力巨人。这本书详细描述并高度概括了三位开创、生...
长江经济带经济发展质量测度研究 内容简介 本书对国内外关于经济发展质量的相关文献进行了全面梳理和总结, 结合经济发展及其质量的相关理论, 对经济发展质量的内涵和...
《日日三餐,早·午·晚》内容简介:1.本书在中国台湾上市后,四个月加印七次,蝉联台湾诚品书店健康生活类双周畅销榜首! 2.继《家
《爆款文写作指南》内容简介:本书围绕新媒体文章的选题、结构、大纲、素材、排版等对新媒体写作进行了详细的解析,并辅以案例进行
《Hadoop 3大数据技术快速入门》内容简介:《Hadoop3大数据技术快速入门/大数据技术丛书》基于Hadoop3.3.0,覆盖Hadoop、HBase、H...
《交换之物》内容简介:本书是作者潜心研究20余年的经典作品,重新解释了科学革命的原因,厘清了近代科学发展与商业全球化之间的复
《学习治疗手记》内容简介:很多中小学生都暴露出来不能自主自律学习的很多问题,引起了家长的担忧。在国家倡导“进一步减轻义务教
《厨房那些事儿》内容简介:厨房让我们又爱又恨,爱的是它是美味的出产地。要知道,在食品安全颇让人头痛的今天,自己制作能排除一
《网站说服力(第3版)》内容简介:为什么花了很多钱做推广却没有获得理想的效果?因为“网站没有说服力,一切推广白费力”,一个有
《苦口甘口》内容简介:《苦口甘口》收入周作人文章二十一篇,风格基本延续《药堂杂文》,是作者对自己思想的梳理,有谈文学谈思想
《当灯光暗淡之后》内容简介:●经济学家与政界人士究竟是什么关系?在这本书中,知名经济学家布林德借用“灯柱理论”的比喻,生动
科学与工业化:翁文灏文存 本书特色 翁文灏一生致力于推动中国科学事业发展和工业化建设,并对此有比较全面且相当深刻的理解和认识,发表过许多充满真识卓见、在当时极有...