借壳上市,作为一项复杂的交易模式,是在一定的法律环境和市场环境中,与公司相关的不同利益主体之间就上市公司资产、控制权等作出的利益交换和利益安排。借壳上市涉及多方利益主体,主要包括上市公司控股股东、中小股东及交易对方。近两年资本市场并购重组实践的快速发展,尤其是借壳上市及疑似借壳上市案例的大量出现,为本书的研究带来了难得机遇:(1)上市公司并购重组频繁发生;(2)资本市场的信息披露和审核信息的不断公开提供了相关数据及资料的可得性;(3)借壳上市及疑似借壳上市的方案不断创新,为进一步的研究和深入分析提供了很好的案例素材。故笔者在工作之余搜集了大量的实务案例,并穿插在本书各章的内容之中。限于篇幅,本书中所选择的案例仅是实务案例中的一小部分,目的是为了介绍具体的制度。这些案例并没有进行全面的分析,更不是可供读者借鉴的结论性内容。因此在本书的*后,选择了2012-2015年上半年借壳上市的案例目录为附件,作为对本书的补充。
导论
一、借壳上市的发展现状与最新趋势
二、借壳上市交易中的利益博弈与监管难题
三、借壳上市监管的研究意义与研究方法
四、本书结构与主要内容
第一章借壳上市的基础理论与实践
第一节借壳上市的内涵
一、概念拆解与辨析
二、现行规定及其模糊性
第二节借壳上市的类型及区分意义
一、净壳上市和实壳上市
二、现金借壳和发股借壳
第三节借壳上市的动机与功能
一、借壳上市的动机
二、借壳上市的功能
第四节借壳上市的流程
一、审核前的流程
二、审核流程
三、要约收购义务的豁免流程
四、股权过户登记
第二章境内外借壳上市监管制度比较研究
第一节借壳上市监管的必要性
第二节我国借壳上市监管制度演进史
一、借壳上市监管制度萌芽期
二、借壳上市监管制度发展期
三、小结
第三节美国借壳上市的监管制度
一、借壳上市的定义
二、借壳上市的监管制度
第四节我国香港地区借壳上市的监管制度
一、借壳上市的定义
二、借壳上市定义相关的其他制度
三、借壳上市的监管制度
第三章借壳上市的认定标准
第一节关于“控制权变更”的认定
一、控制权
二、控制权变更
第二节关于“收购人及其关联人”的认定
一、收购人及其一致行动人的认定
二、关联人的认定
第三节关于“购买”的认定
一、购买
二、构成购买的实质性行为
第四节关于“l00%指标”的计算标准及计算方法
一、数量指标:100%
二、计算标准:资产总额
三、计算方法
第五节关于“借壳上市完成”的认定
第四章借壳上市的交易难点与监管重点
第一节借壳上市监管的规则体系
一、法律层面
二、行政法规层面
三、规章层面
四、规范性文件及其他
第二节借壳上市中“取得上市公司控制权”的监管要求
一、收购的定义
……
第五章借壳监管与规避借壳的博弈
第六章构建借壳上市的平衡监管体系
附录:2012年至2015年上半年的借壳上市交易名单
后记
《美国十城记:从传统到癫狂》内容简介:行走美国,你想体验不一样的城市吗? 行走美国,你想发现建筑背后的故事吗? 行走美国,你
高技术产业组织研究 本书特色 20世纪80年代以来,随着技术创新的推动和产业规制的放松,高技术产业成长出现集聚化、融合化、模块化等现代特征和趋势。魏芳等编著的《...
《婺源史话》内容简介:婺源被誉为“中国美的乡村”。婺源不仅自然环境优美怡人,而且历史文化底蕴深厚。本书以简洁、优美的语言,
《大型交通枢纽突发事件应急管理研究》内容简介:本书以大型交通枢纽为例,分析大型交通枢纽突发事件应急管理组织体系和运行机制,
《价值的力量》内容简介:什么是价值投资?如何发现好生意,选到优质股票?重仓持有股票后应如何观察和操作,何时卖出?2020年A股市
《轻管理》内容简介:本书是一本关于新生代轻管理方法论,意在帮助管理者解决90后等新生代员工难管理的问题,从90后的性格特点、工
《南京·雅颂秦淮》内容简介:本书为南京广播电视台文化节目《南京》第四季内容合辑,重在从地理、历史、文化、人物等多方面展示秦
《债》内容简介:尽管负债是现代经济体的基础,但是在经济思想史中“债”一直是一个未被充分研究的概念。所有的经济学著作都认为
《乡土中国(2022新版)》内容简介:本书是中国社会学家费孝通的社会学著作,初版于1948年。全书由14篇组成,涉及乡土社会人文环境
人人都能读懂人人都该读懂·用白话和常识解释术语和概念·交易场实际经验·以最新的报刊新闻为实例你从事金融行业吗?还是与金融
工程建设标准强制性条文 房屋建筑部分(2009年版) 内容简介 本书纳入了现行房屋建筑工程建设国家标准和行业标准中直接涉及人民生命财产安全、人身健康、节能、节地...
《识人·用人·带队伍》内容简介:第一部关于九种个性与团队建设的理论性专著:科学地阐释了九种个性学说与团队建设理论的内在联系
汇丰银行是当今世界各地主要商业街上响当当的名号,但是,当它在1865年刚开张的时候,它只是香港海滩边的一家小银行。它是如何发
经济学家茶座(第1-4辑合订本) 内容简介 这是名家的思想大餐;法学的智慧盛会,让法学走出超凡脱俗的“象牙塔”,步入寻常百姓家。此书就用通俗易懂的语言将人类智慧...
涉外税收政策对吸引FDI的作用及优化策略 本书特色 《涉外税收政策对吸引FDL的作用及优化策略》研究我国涉外税收政策对吸引FDl的作用,以及目前涉外税收政策的缺...
MBA十日读--美国著名商学院课程精要 本书特色 本书在手,你不用丢掉两年的时间和薪水,更不必付出昂贵的学费,在没有压力的环境下,敲开美国前10年著名商学院的大...
《商学:重新定义产品与顾客价值》内容简介:本书从顾客理论、组织理论两个方面,以认知心理学角度分析商业组织的管理方式和方法。
《白居易诗选》内容简介:白居易是唐代的诗作大家,是中国诗史上的难得的诗人。本书是其诗作的精品选粹,收入诗近200首,都是流传久
《OpenCL异构并行计算》内容简介:本书一共分为4个部分:第1章介绍并行计算的沿革与现状。第2章介绍了OpenCLC语言的相关语法。第3章
《微商3.0:移动电商实战》内容简介:传统企业已经从“触网是找死,不触网是等死”的两难困境中走出来,前赴后继投入到移动电商大潮